TRUSTING SOCIAL

Tầng 8 Tòa nhà Havana, 132 Hàm Nghi, Phường Bến Thành, Quận 1, TP Hồ Chí Minh.

Thông tin doanh nghiệp

Chuyên môn của chúng tôi

Fintech CNTT Dịch vụ

Trusting Social is a Fintech AI company that pioneers Alternative Credit Scoring for emerging markets using telecom data and other new data sources. We aim to provide credit scores to 1 billion consumers who do not have bank accounts, who currently do not have access to formal credit. We target emerging markets worldwide, with an initial focus on Southeast Asia and India.

I. OVERVIEW:

Trusting Social, headquartered in Singapore, has partnered with carriers with a total of about 500 million subscribers in Vietnam, India and Indonesia, equivalent to the ability to access and credit credit ratings of half a billion people. .

Trusting Social includes data scientists from Stanford Research Institute, Microsoft, IBM etc., and banking leaders from Goldman Sachs, Credit Suisse and Barclays. Founded in Silicon Valley, Trusting Social is currently headquartered in Singapore, with R&D labs in Ho Chi Minh City and offices in Hanoi, Manila and Jakarta.

In addition to its credit rating service, the company also develops an online lending platform Avay.vn. The data (including phone number and personal information of customers) is analyzed and processed quickly on the system. Evaluation results will be transferred to financial partners for automatic appraisal and approval, possibly via unsecured loans up to 70 million VND immediately.

Working in a context of social platforms increasing control and limiting user data sharing, TrustingSocial competes with major credit rating firms, experienced in various markets such as FICO XD. , VantageScore, Experian, TransUnion, CredoLab, JuanCredit, Lenddo, Tala …

II. BUSSINESS OPERATION:

1. MARKET POTENTIAL:

According to the report of “We are social” 2018, Vietnam has 64 million Internet users, accounting for 67% of the population, 70.03 million mobile phone users, accounting for 74% of the population. However, Vietnam is currently classified in the group of countries with low access to financial services, with adults with new bank accounts reaching 30.8%, much lower than other countries in the region.

In the peer-to-peer (P2P Lending) sector, if China is entering a recession and facing a series of risks, Vietnam is in the early booming period. Even traditional consumer lending finance companies like FE Credit are using Social Trusting’s personal credit rating solutions, showing the utility services that the Fintech group of companies have the opportunity to Development and supply are still great.

In recent years, traditional financial institutions such as banks have cooperated with Fintech companies to take full advantage of each other’s advantages to bring the most convenient products and services to customers. For example, the cooperation agreement between Nam A Bank and Tima Financial Exchange, VPBank cooperated with Timo and TPBank in association with Misa Joint Stock Company and Finext Joint Stock Company with instant.vn to launch the product ” Online loans without collateral ”for small and medium enterprises.

It is noteworthy that in the near future, Vietnam will deploy a mobile payment service (Mobile Money), which is a good condition for Fintech companies to develop further. Non-cash payment schemes, transparency requirements, disclosure of banking products and services, or a comprehensive financial development strategy of the Government will be elements and commitment to support in terms of orientation and environment for Fintech companies to develop.

As of the end of June 2019, according to the State Bank’s statistics, there were 30 non-bank institutions licensed by the State Bank to operate in the provision of intermediary payment services, including some names that have become so popular as Napas, VNPAY, MOCA, EPAY … With the density of mobile subscribers in Vietnam has been over 100% for many years, enough to ensure the conditions for services like Mobile Money to develop on electricity. mobile phones, as well as stimulate Fintech companies to join.

2. ESTABLISHMENT:

Được thành lập vào năm 2013 bởi nhà khoa học dữ liệu, tiến sĩ Nguyễn An Nguyên, Trusting Social sử dụng các nguồn dữ liệu thay thế để đánh giá mức độ tín nhiệm của người tiêu dùng.

In 2015, Trusting Social Vietnam was established and had a branch in HCMC. Ho Chi Minh City with the aim of promoting data science and technology to provide financial access to everyone.

Trusting Social, đang hoạt động tại Việt Nam, Ấn Độ và Indonesia, sẽ nhắm mục tiêu đến Philippines và Bangladesh. Công ty cũng xem xét nhân rộng mô hình chấm điểm tín dụng của họ tới các quốc gia ở châu Phi và châu Mỹ Latinh trong tương lai. Công ty khởi nghiệp này đang đầu tư vào các nhân sự tài năng ở mảng dữ liệu lớn và AI, đồng thời đang phát triển các nền tảng cho vay theo thời gian thực tại Việt Nam và Indonesia.Công ty đã giúp gần 500 triệu người được phân tích điểm tín dụng, và đặt mục tiêu đưa con số đó lên 1 tỷ trên bốn thị trường lớn là Việt Nam, Ấn Độ, Indonesia và Philippines vào năm 2019.

Tại Việt Nam, nền tảng AVAY của Trusting Social cho phép người tiêu dùng nhận được phê duyệt tín dụng ngay lập tức từ các công ty cho vay tiêu dùng và ngân hàng. Nền tảng này đã phục vụ 1,1 triệu người dùng cho đến nay.

Công ty hiện có các trung tâm R&D tại Việt Nam, Ấn Độ và Úc, sử dụng 60 nhà khoa học dữ liệu bao gồm 25 tiến sĩ về AI, học máy và thống kê để phát triển các phương pháp đánh giá rủi ro tín dụng chính xác và toàn diện hơn so với điểm tín dụng hiện tại.

Trusting Social tuyên bố đã thay đổi cục diện thị trường cho vay. Những người làm việc tự do, chủ cửa hàng và công nhân, những người trước đây hầu như không nhận được khoản vay từ ngân hàng hoặc thậm chí các công ty tài chính phi ngân hàng (NBFC), chiếm khoảng 60-70% giao dịch được thực hiện thông qua các nền tảng của công ty.

“Trung bình, một trong ba khoản vay tiêu dùng tại Việt Nam đã được cấp bằng cách sử dụng điểm tín dụng của chúng tôi. Năm 2018, hơn hai triệu người đã đăng ký vay thông qua các nền tảng cho vay của TrustingSocial”, ông Nguyễn An Nguyên cho biết.

III. ACHIEVEMENT:

Trusting Social have been achieved:

  • Winner of future of Money and Technology Starup Competition (2014)
  • Finalist of Innotribe Starup Showcase, New York (2014)
  • Finalist of Innotribe Starup Challenge sibos Singapore (2015)
  • The Smarties Indonesia / Mobile Marketing Association (2018)
  • The Hottest Fintech Starups in Vietnam list in Fintech News since 2015

In Vietnam, Mr. Nguyen said that by the end of 2019, there are more than 10 million personal credit customers scored by TrustingSocial. In 2018, they reached 6 million loans in the total market about 15-18 million loans / year. TrustingSocial’s partners are carriers, banks and credit institutions.

In 2019, Overcoming more than 200 fintech startups, Trusting Social won the first prize for the Fintech Vietnam Challenge 2019. According to the organizers of the contest “Fintech Vietnam Challenge” (FCV) 2019, Trusting Social currently owns a data source of credit the largest usage in Asia.


CONTACT INFORMATION:

ADDRESS 1: Tầng 8 Tòa nhà Havana, 132 Hàm Nghi, Phường Bến Thành, Quận 1, TP Hồ Chí Minh Xem bản đồ Xem bản đồ

ADDRESS 2: 26 Nguyễn Phúc Lai, Chợ Dừa, Đống Đa, Hà Nội

HOTLINE: 0963 904 000